年內40張罰單襲來(lái) 規?？s量與業(yè)績(jì)分化

年內40張罰單襲來(lái)

在嚴監管、破除剛兌、遏制無(wú)序擴張等一系列政策下，信托行業(yè)的2019年過(guò)得有些“寒冷”：罰單數量增長(cháng)逾四成、房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)遇調控、存量規模不斷下滑等事件，令信托行業(yè)必須回歸本源，加速轉型。分析人士指出，展望2020年，嚴監管仍將繼續，根據自身資源稟賦開(kāi)展相應業(yè)務(wù)成為轉型方向。

據北京商報記者不完全統計，截至12月24日，銀保監系統已經(jīng)開(kāi)出40張信托業(yè)罰單(以公告日期為準)，罰沒(méi)金額合計2907.36萬(wàn)元。有數據顯示，2018年全年信托業(yè)共收到28張罰單，對比來(lái)看，今年的罰單數量比去年全年高出42.9%。

上述40張罰單涉及23家信托公司，約占全部信托公司數量的1/3，其中建信信托和中信信托均三次遭受監管處罰;中泰信托、華信信托、北方國際信托等也都兩度領(lǐng)罰。從處罰金額來(lái)看，華潤深國投信托以被罰沒(méi)610萬(wàn)元高居“榜首”;位列第二的是中泰信托，被沒(méi)收違法所得264.36萬(wàn)元。此外，廣東粵財信托、華寶信托的單筆罰單金額也超過(guò)200萬(wàn)元。

從被罰原因來(lái)看，房地產(chǎn)業(yè)務(wù)違規成為“重災區”。北京商報記者統計，今年以來(lái)已有中信信托、建信信托、廣東粵財信托、北方國際信托等9家公司為此被罰。例如，今年4月，北方國際信托因“違規發(fā)放房地產(chǎn)自營(yíng)貸款、信托資金違規發(fā)放房地產(chǎn)貸款”被天津銀保監局罰款80萬(wàn)元;9月，建信信托因“信托資金違規用于房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)繳交土地出讓價(jià)款”等三項事由被罰款90萬(wàn)元;同月，中信信托被北京銀保監局責令改正并罰款30萬(wàn)元，處罰原因為“信托資金違規用于房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)繳交土地出讓價(jià)款”。

罰單的背后體現了監管層對信托行業(yè)的監管態(tài)度。今年以來(lái)，監管機構多次發(fā)文規范房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)，比如，銀保監會(huì )5月發(fā)文強調不得向“四證”不全、開(kāi)發(fā)商或其控股股東資質(zhì)不達標、資本金未足額到位的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項目直接提供融資。8月，銀保監會(huì )又要求信托業(yè)下半年加強房地產(chǎn)信托合規管理和風(fēng)險控制，遏制房地產(chǎn)信托過(guò)快增長(cháng)的勢頭等。

對于罰單情況，建信信托相關(guān)負責人在接受北京商報記者采訪(fǎng)時(shí)表示，罰單涉及的是過(guò)往檢查中指出的個(gè)別項目問(wèn)題，已按照監管部門(mén)要求基本完成整改。

用益信托研究員帥國讓表示，今年以來(lái)信托公司罰單數量明顯增加，說(shuō)明之前信托公司在開(kāi)展業(yè)務(wù)時(shí)，在合法合規上落實(shí)不到位，在公司治理方面也有所欠缺。監管加大處罰力度的目的在于強化信托公司合規經(jīng)營(yíng)，有利于信托公司長(cháng)久健康地發(fā)展。

規?？s量與業(yè)績(jì)分化

嚴監管態(tài)勢下，信托行業(yè)的日子并不好過(guò)。據中國信托業(yè)協(xié)會(huì )公布的數據顯示，截至2019年三季度末，全國68家信托公司受托資產(chǎn)余額為22萬(wàn)億元，較二季度末環(huán)比下降2.39%，與二季度的降幅相比有所擴大。這是2018年以來(lái)信托行業(yè)受托資產(chǎn)規模連續七個(gè)季度出現環(huán)比下降。

其中，房地產(chǎn)信托規模的下降更為引人矚目。截至2019年三季度末，投向房地產(chǎn)的信托資金余額為2.78萬(wàn)億元，環(huán)比下降5.05%，這是自2015年四季度以來(lái)，首次出現新增規模的環(huán)比增速負增長(cháng)。

盡管受托資產(chǎn)規模連續下滑，信托行業(yè)的整體業(yè)績(jì)卻在回暖。數據顯示，信托業(yè)前三季度累計利潤為559.35億元，同比增長(cháng)13.13%，而去年同期這一數據同比下滑10.72%。不過(guò)，從當季數據來(lái)看，三季度行業(yè)新增經(jīng)營(yíng)收入環(huán)比減少6.73%，利潤環(huán)比減少2.95%，全年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)仍存在著(zhù)一定壓力。

與此同時(shí)，信托公司的分化態(tài)勢仍在持續，頭部公司與排名靠后公司之間的差距也在繼續拉大。例如，據信托公司股東或者自身半年報顯示，今年上半年，平安信托、江蘇信托、建信信托等頭部公司的凈利潤在10億元以上;而山西信托、安信信托等公司的凈利潤不足1億元。

“受‘資管新規’等監管文件影響，信托公司傳統業(yè)務(wù)領(lǐng)域繼續收緊，業(yè)務(wù)機會(huì )減少，創(chuàng )新業(yè)務(wù)尚未形成穩定盈利，未來(lái)信托公司面臨較大的經(jīng)營(yíng)壓力。”帥國讓指出。

轉型與創(chuàng )新成主旋律

2019年，房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)和通道業(yè)務(wù)成為監管的整治重點(diǎn)，并在嚴格管控下取得了一定成效。多位分析人士指出，展望2020年，嚴監管態(tài)勢依舊會(huì )持續。

資深信托研究員袁吉偉認為，2020年，是落實(shí)資管新規和防范化解重大金融風(fēng)險攻堅之年，信托乃至資管行業(yè)都面臨更大的轉型要求。

在當前監管環(huán)境下，回歸本源、根據自身資源稟賦開(kāi)展業(yè)務(wù)是信托公司轉型的一個(gè)方向。袁吉偉認為，信托業(yè)仍處于新舊增長(cháng)動(dòng)能轉化的關(guān)鍵時(shí)期，信托公司需要以更大魄力培育新時(shí)期發(fā)展驅動(dòng)力，以回歸本源為核心，在提升專(zhuān)業(yè)能力、夯實(shí)基礎管理、增強創(chuàng )新能力、優(yōu)化業(yè)務(wù)組合等方面，打牢長(cháng)期可持續發(fā)展基礎。

近期，多家信托公司也在探索新業(yè)務(wù)形態(tài)。例如，中信信托近日推出“家庭保單”保險金信托服務(wù)，并聯(lián)合11家保險公司發(fā)布了保險金信托的服務(wù)標準。此外，家族信托、小微金融信托、慈善信托等特色業(yè)務(wù)占比提高，中國信托登記有限責任公司日前披露的數據顯示，截止到9月底，特色業(yè)務(wù)月度平均規模占比達到10%。

在加大轉型創(chuàng )新力度之后，信托公司未來(lái)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)如何?金樂(lè )函數分析師廖鶴凱分析稱(chēng)，2020年信托行業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)情況預計會(huì )維持平穩，過(guò)渡期的規模和增速會(huì )較為平緩。從更長(cháng)遠來(lái)看，信托公司利潤率會(huì )有所下潛，但規模還有很大的成長(cháng)空間，特別是在人才隊伍不斷壯大、回歸信托本源之后，資產(chǎn)管理和資產(chǎn)托管規模在未來(lái)20年都將有較大的規?？臻g。(北京商報記者 孟凡霞 吳限)

標簽： 罰單