露天煤業(yè)：今明兩年業(yè)績(jì)增長(cháng)相對確定 但對市場(chǎng)定增尚未完成

中信證券發(fā)布露天煤業(yè)(002128)的研報指出，公司為蒙東地區煤炭龍頭，長(cháng)協(xié)占比高，定價(jià)機制固定，今明兩年業(yè)績(jì)增長(cháng)相對確定。公司資本運作正在推進(jìn)中，擬募集資金收購的電解鋁資產(chǎn)已過(guò)戶(hù)至公司，但對市場(chǎng)定增尚未完成。長(cháng)期看，公司還有較高的分紅潛力。我們繼續看好公司煤炭板塊的估值修復、新增電解鋁業(yè)務(wù)的業(yè)績(jì)彈性以及增發(fā)驅動(dòng)下的股價(jià)表現。當前股價(jià)8.69元，對應2019~2021年P(guān)/E 7倍，給予目標價(jià)11.7元，對應2019年P(guān)/E 9x，維持“買(mǎi)入”評級。

標簽： 露天煤業(yè) 兩年業(yè)績(jì)增長(cháng)