AI芯片第一股確定發(fā)行價(jià) 寒武紀上市

AI芯片第一股確定發(fā)行價(jià)。

7月6日晚，寒武紀發(fā)布公告，確定科創(chuàng )板發(fā)行價(jià)格為64.39元/股。繼中芯國際之后，A股又將迎來(lái)一家芯片公司。

根據公告，本次發(fā)行股數4010萬(wàn)股，發(fā)行總規模25.82億元，寒武紀將于7月8日(T日)進(jìn)行網(wǎng)上和網(wǎng)下申購。

值得注意的是，由于寒武紀尚未盈利，本次發(fā)行選擇可以反映發(fā)行人行業(yè)特點(diǎn)的市銷(xiāo)率作為估值指標。

本次發(fā)行價(jià)格64.39元/股，此價(jià)格對應的公司市值為 257.62 億元，對應的發(fā)行人2019年營(yíng)業(yè)收入發(fā)行后市銷(xiāo)率為58.03倍，高于可比公司平均靜態(tài)市銷(xiāo)率，低于可比公司虹軟科技、瀾起科技的靜態(tài)市銷(xiāo)率，存在未來(lái)發(fā)行人股價(jià)下跌給投資者帶來(lái)?yè)p失的風(fēng)險。

公開(kāi)數據顯示，由于智能芯片研發(fā)需要大量資本開(kāi)支，產(chǎn)品仍在市場(chǎng)拓展階段，寒武紀尚未盈利且存在累計未彌補虧損。2017-2019年，寒武紀營(yíng)業(yè)收入784.33萬(wàn)元、11702.52萬(wàn)元、44393.85萬(wàn)元。歸屬凈利潤分別為-38070.04萬(wàn)元、-4104.7萬(wàn)元和-117898.56萬(wàn)元。

寒武紀表示，截至本公告刊登日，公司尚未盈利，公司未來(lái)幾年有望繼續較大規模的研發(fā)投入，上市后一段時(shí)間內未盈利狀態(tài)可能持續存在。

戰略投資者方面，寒武紀本次發(fā)行初始戰略配售數量802萬(wàn)股，占本次發(fā)行規模的20%;本次發(fā)行最終戰略配售數量為710.45萬(wàn)股，約占發(fā)行總數量17.72%，初始戰略配售與最終戰略配售股數的差額91.55萬(wàn)股將回撥至網(wǎng)下發(fā)行。寒武紀戰略投資者獲配金額(不含傭金)總計4.57億元。

根據公告，寒武紀本次募投項目預計使用募集資金為28.01億元。按本次發(fā)行價(jià)格64.39元/股和4010萬(wàn)股的新股發(fā)行數量計算，若本次發(fā)行成功，預計發(fā)行人募集資金總額25.82億元，扣除發(fā)行費用8436.61萬(wàn)元(不含稅)后，預計募集資金凈額為24.98億元。

標簽： 寒武紀上市