股市還能進(jìn)場(chǎng)嗎？房子還能接著(zhù)買(mǎi)？

菜導又一次預判對了……雖然這個(gè)結果并不是我們希望看到的……

在2018年12月31號的《2019年的這10大預測，將決定你的財富走向!》一文中，菜導做了各種各樣的年度預測。

第一條就提到：大國之間的博弈不是體育競技，沒(méi)有所謂的終點(diǎn)和時(shí)間限制。

而昨天凌晨的突發(fā)事件(不要問(wèn)我發(fā)生了啥啊，說(shuō)出來(lái)會(huì )被404的)表明了菜導又雙叒叕一次預判對了……

雖然這個(gè)預判的結果并不是我們希望看到的，但現實(shí)不是電影，一切皆有可能。

再說(shuō)了，哪怕是電影里面，不也有滅霸這樣不講理的，恨不得全世界跟著(zhù)他一起完蛋的人物不是?

那么你可能要問(wèn)了，接下來(lái)該怎么辦呢?我們又沒(méi)有復仇者聯(lián)盟，只能由著(zhù)滅(chuan)霸(pu)來(lái)么?

再這么搞下去，股市還能玩么?房子還能買(mǎi)么?

菜導告訴你：穩住!別慌!

菜導先說(shuō)一下大致的方向預判!

從目前的形勢來(lái)看，未來(lái)的走向將有三種可能，概率由大至小分別是：

1、在戰與和之間不斷轉換角色，無(wú)實(shí)質(zhì)性行動(dòng)的博弈為主。

畢竟，滅(chuan)霸(pu)只是個(gè)無(wú)底線(xiàn)的商人，他關(guān)注的只是利益，用籌碼來(lái)?yè)Q連任的選票，不會(huì )把自己置于危險之中。

2、選擇滿(mǎn)足滅（chuan）霸（pu）想要的條件并讓渡利益。

這樣在一定程度上可以減緩經(jīng)濟下行壓力，獲得改革的時(shí)間和空間，但是也意味著(zhù)將失去對等談判的位置和長(cháng)期利益。

3、誰(shuí)也不讓誰(shuí)，直接和滅（chuan）霸（pu）硬剛。

這種做法順帶還能拉其他國家下水，全球經(jīng)濟下行風(fēng)險加大，并且不排除爆發(fā)全球經(jīng)濟危機的可能。

當然，就像《復仇者聯(lián)盟》的劇情一樣，滅(chuan)霸(pu)現在針對的也不只是我們，同時(shí)開(kāi)干的還有歐洲、俄羅斯、中東等等……

所以，就算我們和滅(chuan)霸(pu)取得了一時(shí)的和平，但在牽一發(fā)而動(dòng)全身的當下，其他戰場(chǎng)的動(dòng)向也會(huì )直接影響到全球經(jīng)貿關(guān)系的未來(lái)。

在滅(chuan)霸(pu)看來(lái)，最理想的結局當然是基于“A國優(yōu)先”和“讓A國再一次偉大”為前提。

所以，不管這次的結果如何，滅（chuan）霸（pu）都不會(huì )輕易罷手，畢竟明眼人都知道，“A國優(yōu)先”的實(shí)質(zhì)就是A國的利益為唯一考量，除此之外，一切承諾都是假的……

那么，對于我們自己來(lái)說(shuō)，盡管對方再次出爾反爾了，但實(shí)際上對于宏觀(guān)經(jīng)濟的影響并沒(méi)有像昨天的股市反應那樣糟糕。

再說(shuō)了，宏觀(guān)事件的反饋都帶有滯后性，在沒(méi)有特大經(jīng)濟風(fēng)險發(fā)生的情況下，一季度的經(jīng)濟數據反彈趨勢不會(huì )很快發(fā)生扭轉。

所以，至少在二季度，我們還不必太過(guò)擔心國內的各項經(jīng)濟數據，真要有什么變化，也得看后面還會(huì )發(fā)生什么重大的反轉事件。

但從長(cháng)遠來(lái)看，考慮到滅(chuan)霸(pu)應該還能再折騰幾年，所以我們必須在主觀(guān)上進(jìn)行相應的布局和防范，這些措施最終也將反饋到長(cháng)期經(jīng)濟數據和短期資產(chǎn)價(jià)格上面。

既然已經(jīng)兵臨城下，對外要沉著(zhù)應對，用各種方式縱橫捭闔，爭取利益;對內則應該加快改革的腳步，因為停下只會(huì )讓自己更被動(dòng)。

昨天，央行在開(kāi)盤(pán)前宣布結構性降準，卻沒(méi)有采取全面降準或者定向降準，也就說(shuō)明政策早有此意，兼顧穩定市場(chǎng)，而非為了救市。

也就是說(shuō)，我們其實(shí)也并不是完全沒(méi)有準備，當下還是老老實(shí)實(shí)夯實(shí)自身實(shí)力吧。

至于那些擔心未來(lái)政策風(fēng)向的，菜導還是那句話(huà)：如果沒(méi)有真正意義上的特大風(fēng)險事件發(fā)生，現行的貨幣政策就不會(huì )有進(jìn)一步寬松的可能。

那么，股市又該怎么辦?

一直以來(lái)，A股都有“五窮六絕七翻身”的段子，而昨天的千股跌停，似乎又印證了這一說(shuō)法。

雖然臨收盤(pán)前有以中石油為首各大權重板塊反攻，但最終上證指數收報2906.46跌幅5.58%，深成指收報8943.52，跌幅為7.56，最慘的還是創(chuàng )業(yè)板，收報1494.89，跌幅7.94%。

為啥會(huì )大跌，原因前面都說(shuō)了。而暴跌之后市場(chǎng)是否會(huì )反彈，則需要更客觀(guān)的分析和預判。

數據表明，近5年來(lái)，每當上證指數出現跌超5%的情況，第二天大盤(pán)超過(guò)60%實(shí)現反彈，但在反彈之后3—5天后，一般都出現持續下跌的行情。

所以，不管內外部環(huán)境如何，今天的市場(chǎng)大概率出現反彈。但反彈過(guò)后，有超過(guò)70%的概率，指數會(huì )繼續下跌。

接下來(lái)該怎么辦?

首先，經(jīng)過(guò)昨天的大跌，手上持有基金&股票浮盈大幅縮水。

而既然預判了今天大概率會(huì )出現上漲行情，后面大概率出現繼續下跌行情。所以應該把手上持倉進(jìn)行逢高減持，爭取把浮盈落袋為安。

由于市場(chǎng)接下來(lái)大概率還會(huì )下跌，所以如果你目前倉位比較少的話(huà)，也不必急著(zhù)進(jìn)場(chǎng)抄底，滬指2900并非市場(chǎng)低點(diǎn)，測試2800機會(huì )還是比較大。

如果計劃去抄底，又應該重點(diǎn)關(guān)注那些板塊呢?

首先從資金流向入手，5月6日凈流出Top5如下：

5月6日凈流入Top5如下：

從資金走向看，凈流出前5板塊合計流出202.41億，這些板塊都是市場(chǎng)權重股，包括證券、計算機應用、化學(xué)制品、通訊設備、保險及其他，另外這幾個(gè)同時(shí)屬于近期估值偏高板塊。

凈流入前5板塊，合計流入負7.47億，這幾個(gè)板塊屬于市值占比較輕板塊，而且出現凈流入原因，跟5.1旅游旺季有關(guān)的。隨著(zhù)5.1熱度逐步逝去，預期行情可持續性比較低。

也就是說(shuō)，當市場(chǎng)出現暴跌的時(shí)候，主力資金、機構資金會(huì )毫不猶豫拋棄一些前期熱門(mén)&估值偏高板塊。

看完資金流這個(gè)維度，從另一個(gè)比較角度維度去觀(guān)察市場(chǎng)。就是板塊漲跌幅。

目前，漲幅前5板塊行業(yè)有以下這些：

跌幅前5板塊行業(yè)有以下這些：

市場(chǎng)漲幅居前板塊中，銀行排名第一。

從第一季報告看，銀行板塊龍頭股“宇宙行”工商銀行(601398)累計實(shí)現凈利潤826.9億，同比增長(cháng)4.58%。

從凈利潤情況看，銀行板塊表現優(yōu)于宏觀(guān)經(jīng)濟表現，另外銀行板塊的市凈率不足0.9倍，安全邊際明顯，資產(chǎn)質(zhì)量扎實(shí)，市場(chǎng)一旦有風(fēng)險，銀行可以作為首選避險板塊。

這也是為啥菜基會(huì )在

至于種植業(yè)與林業(yè)、食品加工制造、農產(chǎn)品(000061)加工這樣的板塊能成為避險板塊，主要有兩點(diǎn)原因：

第一，如果滅(chuan)霸(pu)繼續搞事情，那么農業(yè)和食品板塊的反制措施將勢在必行，這對于中國農業(yè)及其下游產(chǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)，相對利好。

第二，在目前消費概念，牛奶、豬肉、白酒等下游產(chǎn)品相應估值偏高情況下，農產(chǎn)品屬于消費概念下估值較低的板塊。

公路鐵路運輸板塊之所以比較抗跌，主要是因為“五一”假期推動(dòng)，屬于近期熱門(mén)板塊。

跌幅居前板塊，證券板屬于牛市的領(lǐng)頭羊，短線(xiàn)估值嚴重高估。而計算機應用、通訊設備、儀器儀表，屬于被美國影響行業(yè)。

至于園區開(kāi)發(fā)，主要是因為成份股較少，且成份股跟創(chuàng )投概念沾邊，在市場(chǎng)暴跌情況下因為估值，遭受市場(chǎng)加速拋售。

總結來(lái)說(shuō)：

那么除了銀行、農業(yè)之外，其他行業(yè)可以在暴跌途中考慮入手嗎?

先看中藥板塊。

目前，中藥指數處于2435附近，處于近期50%中位線(xiàn)下方，較4月10日近期高點(diǎn)已經(jīng)跌了超過(guò)50%。按估值角度分析，應該逐步靠近谷底。

但從宏觀(guān)面看，國家最近執行整治保健市場(chǎng)很多相關(guān)重要相繼收到罰款，通化吉通等6家藥企GMP證書(shū)被收回。

因此從中藥從估值看屬于低估，但是宏觀(guān)面政策關(guān)注比較嚴格，可以作為保持關(guān)注抄底的備選項。

另外是房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)，房地產(chǎn)雖然屬于比較抗跌類(lèi)型，但考慮估值偏高，暫時(shí)建議觀(guān)望，建議關(guān)注基建工程。

目前，基建工程估值跌到今年2月15日附近低點(diǎn)，距離4月歷史高點(diǎn)跌幅超過(guò)70%，估值相對較低。如果未來(lái)行情繼續下跌，可能跌出一個(gè)金坑。

當然，短期的行情永遠都是難以準確預測的，再出現一次昨天那樣的夜半驚雷，也不是沒(méi)可能。

菜導也只能提醒大家，把眼光放長(cháng)遠一點(diǎn)，盡量通過(guò)定投的方式來(lái)參與市場(chǎng)，你就會(huì )淡定很多，也會(huì )知道該怎樣做出下一步的決策咯！

最后，樓市又該怎么辦?

首先，請記住這一點(diǎn)：中國的樓市是一個(gè)非常特殊的而且牽一發(fā)而動(dòng)全身市場(chǎng)，在眼下這個(gè)時(shí)點(diǎn)，與其說(shuō)樓市是被拿出來(lái)救急的夜壺，還不如說(shuō)是最后的不得以而為之的最后手段。

所以，此前定下來(lái)的“房住不炒”、“一城一策”的基調，短期內并沒(méi)有轉向的可能。

其次，我們一再強調的新舊動(dòng)能轉換，一方面需要樓市的足夠穩定，另一方面也很難允許樓市再有大的漲幅。

所以，樓市不會(huì )再有3年翻倍的造富神話(huà)，但也別指望它“一夜回到解放前”。

最后，從長(cháng)遠來(lái)看，中國樓市的分化已不可避免。

為了加強國家在各方面的競爭力，中國的未來(lái)幾乎全部維系在國家重金打造的20個(gè)城市群身上。

而在這20個(gè)城市群中，最穩的還是包括長(cháng)江三角洲城市群、珠江三角洲城市群、京津冀城市群、長(cháng)江中游城市群和成渝城市群在內的5大城市群。

這5大城市群將逐步形成其他區域難以比擬的虹吸效應，將人口、產(chǎn)業(yè)和資金大規模地聚集起來(lái)，并形成真正的效率優(yōu)勢。

所以，身在這5大城市群的你，完全不必擔心未來(lái)5-10年的樓市走向。

而包括哈長(cháng)城市群、山東半島城市群、遼中南城市群、海峽西岸城市群、關(guān)中城市群、中原城市群、江淮城市群、北部灣城市群和天山北坡城市群在內的9大區域性城市群，會(huì )有一部分真正發(fā)展壯大起來(lái)，也難保出現掉隊的。

至于包鄂榆城市群、晉中城市群、寧夏沿黃城市群、蘭西城市群、滇中城市群和黔中城市群這樣的地區性城市群，最終能否成器，就真的很難說(shuō)了。

對于身在區域性城市群和地區性城市群的你來(lái)說(shuō)，樓市接下來(lái)穩不穩，還得看當地的產(chǎn)業(yè)、人口和政策動(dòng)向。

如果操作得當，多半還是不用太擔心的。

但如果你所在的城市在以上城市群之外，或者說(shuō)雖然位列5大城市群之外的某些邊緣化的城市群，菜導建議你要么就老老實(shí)實(shí)按自住需求來(lái)看待房產(chǎn)的價(jià)值，要么就早點(diǎn)把有限的資金和時(shí)間投入到5大城市群里面去。

畢竟在未來(lái)，不管內外部環(huán)境如何變化，絕大多數三四五線(xiàn)城市的房產(chǎn)，都會(huì )喪失其資產(chǎn)層面的價(jià)值，而回歸居住的本質(zhì)。

你現在還把錢(qián)投進(jìn)去，不說(shuō)是賺是虧，至少是非?？上У馁Y金閑置。

這些預判，你都明白了嗎?

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